Introduction : Pourquoi la gestion des risques est-elle importante ?
Dans le monde du trading, les gains potentiels s'accompagnent souvent d'un niveau de risque correspondant. S'il est impossible d'éliminer totalement le risque, sa gestion efficace est ce qui distingue les traders performants des autres. Chez MC Markets, nous sommes convaincus qu'il est essentiel de fournir à nos clients les connaissances et les outils adéquats pour protéger leur capital, gérer la volatilité des marchés et prendre des décisions plus stratégiques au fil du temps.
Que vous soyez un trader débutant ou expérimenté, comprendre les principes fondamentaux de la gestion des risques est essentiel pour maintenir la santé de votre compte et éviter des pertes inutiles.
Éléments fondamentaux de la gestion des risques
Une gestion efficace des risques commence par une solide maîtrise de quelques concepts clés :
Marge et niveau de marge : votre pouvoir de trading et la santé de votre compte. Des niveaux inférieurs augmentent le risque de liquidation forcée.
Effet de levier : augmente votre exposition, mais amplifie également les pertes, alors utilisez-le judicieusement.
Volatilité : des fluctuations rapides des prix peuvent entraîner des gains rapides ou des pertes inattendues.
Liquidation : Si votre niveau de marge tombe trop bas, le système peut fermer vos positions pour éviter des pertes plus importantes.
Appel de marge et stop-out : l'alerte précoce (appel de marge) et la liquidation automatique (stop-out) contribuent à protéger votre compte.
Maintenant que vous avez rappelé les concepts clés de la gestion des risques, nous pouvons aborder les techniques utilisées par les traders pour gérer leurs risques de trading. En voici quelques exemples :
Ordres stop-loss et take-profit fixes : Ces outils vous permettent de prédéfinir les niveaux de prix pour clôturer automatiquement votre transaction, soit pour limiter les pertes (stop-loss), soit pour sécuriser les profits (take-profit). Ensemble, ils permettent de définir les limites de chaque transaction avant même son lancement, vous permettant ainsi de connaître précisément vos risques et vos gains.
Dimensionnement des positions : Le dimensionnement des positions consiste à contrôler le capital alloué à chaque transaction en fonction de votre tolérance au risque. En limitant la taille de chaque position par rapport au solde de votre compte (par exemple, en ne risquant que 1 à 2 % par transaction), vous réduisez le risque qu'une seule transaction puisse causer des dommages importants à votre portefeuille global.
Diversification : Diversifier vos transactions sur différents instruments ou classes d'actifs réduit votre exposition à un seul marché. Si un actif affiche une performance médiocre, les gains des autres peuvent compenser la perte. Cette technique est particulièrement utile pour réduire la volatilité globale de vos performances de trading.
Stop-loss suiveur : un stop-loss suiveur évolue avec le marché lorsque votre transaction est rentable, bloquant les gains lorsque les prix augmentent. Si le marché s'inverse, il reste en place et clôture la transaction, protégeant ainsi automatiquement les profits.
Comme toujours, il existe de nombreuses autres techniques de gestion des risques. Cependant, celles-ci sont les plus couramment utilisées par les traders grâce à leur simplicité et leur efficacité. Maintenant que nous avons abordé les concepts de la gestion des risques, nous allons explorer leur fonctionnement à travers quelques exemples.
Exemple 1 : Diversification entre les paires de devises
Un trader possède un compte de 10 000 $ et souhaite ouvrir plusieurs positions. Au lieu de placer toutes ses transactions sur une seule paire (par exemple, GBP/USD), il les diversifie sur des paires non corrélées afin de réduire le risque global.
Ce qu'ils font :
Ils placent 3 transactions : EUR/USD, AUD/JPY, USD/CHF
Chaque transaction risque 1 % du compte (100 $), soit un risque total de 3 % sur l'ensemble du portefeuille.
Pourquoi c'est important :
Ces paires sont choisies car elles ne sont pas fortement corrélées, ce qui signifie que si l'une perd, les autres pourraient ne pas suivre le même modèle.
Cette approche évite le piège courant de la surexposition à une devise (par exemple, en se positionnant simultanément à l'achat sur les paires GBP/USD et EUR/GBP, qui dépendent fortement de la livre sterling). Même si une transaction est perdante, les autres peuvent être neutres ou rentables, ce qui permet au trader de gérer le risque grâce à la diversification plutôt que de concentrer tous ses risques sur une seule configuration.
Exemple 2 : Utilisation du stop-loss suiveur
Vous ouvrez une position d'ACHAT sur EURUSD où :
Prix d'entrée : 1,0700
Stop loss : 1,0650 (50 pips)
Take profit : 1,0800 (100 pips)
Lorsque le prix atteint 1,0730, vous pouvez déplacer votre stop loss jusqu'au seuil de rentabilité (à votre prix d'entrée à 1,0700). Vous avez alors :
Prix actuel : 1,0730
Stop loss : déplacé à 1,0700 (si le marché s'inverse, vous ne perdrez rien)
Take profit : 1,0800
Supposons que le prix progresse encore jusqu'à 1,0760 ; vous pouvez alors sécuriser une partie de vos profits en déplaçant votre stop loss à 1,0730. Vous avez alors :
Prix actuel : 1,0760
Stop loss : déplacé à 1,0730 (30 pips de profit bloqués)
Take profit : 1,0800
Avec cette technique, vous modifiez constamment votre stop loss au gré de l'évolution du marché, minimisant ainsi vos pertes potentielles tout en réalisant des profits. Vous n'avez pas à vous soucier d'un éventuel renversement de tendance, car votre stop loss est déjà en place.
Réflexions finales
La gestion des risques n'est pas seulement un filet de sécurité, c'est un élément essentiel de toute stratégie de trading réussie. En appliquant les techniques présentées, vous protégez non seulement votre capital, mais vous donnez également à vos transactions une structure et un objectif plus clairs.
Chez MC Markets, nous vous fournissons les outils et les connaissances nécessaires pour trader en toute confiance et de manière responsable, quelles que soient les conditions de marché.